美股選擇權交易-一堂2,000鎂的課

 

美股(賣方)選擇權交易-一堂2,000鎂的課-TSM交易檢討

從去年10月開始做選擇權，都做單邊，每次都很順利，跌破買到股票，之後做Cover call，股價都還有回來(總損失未超過10%)，但這一次TSM交易，損失高達20%以上，受不了後，還是先出場…結果賣在相對低點…一次賠掉從去年到現在賺到的錢！

標地：護國神山，TSM

2021/2/22 Sell Call：20MA，130，收60元(接近M底，猜不會破底)

2021/2/25 Sell Call：M底之下，128，收100元(已在M底之下，當天有反彈，預測會反彈)

2021/2/26 結算，跌破128，買到200股股票

 

當下決定：因是護國神山，再加上大盤趨勢向上決定等他漲上來，但…

從130一路跌到最低點108，跌破兩個支撐線，決定停損(停損價：110，幾乎在最低點)，之後就漲回來了…

 (130-110)/110=18%

檢討(進場)：

一、資金控管，所有的資金都投入TSM，未做好資金的控管

甲、要分批進場(若有2鎂，分5批進場)

二、有做預期獲利，但未做預期虧損

甲、2:1法則或穿價出場(應要停損出場)

三、風險無控管

甲、太接近M底，無做避險單，獲利有限，損失無限(改做Spread價差單，獲利有限，損失有限)

四、看方向(往上或往下)

甲、短線可以看查看20MA

五、流通性(買或賣的價差不宜太大)

甲、BID/ASK不宜太大

六、交易費用(美股券商現在不收佣金，但有期貨交易的費用…)，以次計算

甲、Firstrade:0.05

乙、TD:0.65

風險控管表：

 

進場試算：

 1.     單筆損失≤2%，EX.20,000×2%=400點←最大損失

2.     連續損失≤20%，先暫停交易

3.     避險：

甲、做價差單，從頭到尾避險

乙、有條件避險(出場)：

                        i.              跌破壓力線

                      ii.              K>5MA>20MA

                    iii.              價格跌破5MA

4.     停損方式：

甲、穿價(全)出

乙、50%停損，收60→90出、收30→45出、收15→22出

5.     跳空風險：部位+避險控制